A poupança não é a melhor alternativa para quem busca rentabilidade. Com a elevação da taxa de juros e a inflação alta no País, as aplicações em renda fixa tornam-se mais atrativas para o investidor.
A poupança não é a melhor alternativa para quem busca rentabilidade. Com a elevação da taxa de juros e a inflação alta no País, as aplicações em renda fixa tornam-se mais atrativas para o investidor.
Os brasileiros têm muito dinheiro na poupança. Segundo dados do Banco Central, as contas da caderneta somam 1 trilhão de reais, e isso representa cerca de 22% do total aplicado em investimentos no país. O apelo da caderneta é grande por causa da tradição desse tipo de investimento, e da simplicidade em aplicar e resgatar o dinheiro. O problema é que quem deixa a reserva financeira parada na poupança está perdendo grandes oportunidades, principalmente este ano.
O ganho da poupança passou a ficar menor que o de outros investimentos em renda fixa depois que a taxa básica de juros superou os 8,5% ao ano. A partir desse ponto começa a valer uma fórmula de cálculo que praticamente congela o desempenho da poupança, enquanto as outras opções de renda fixa seguem acompanhando os juros. Esse cenário vai continuar pelo menos até o começo de 2024, quando a taxa básica de juros Selic deve voltar a valer menos de 8,5%, segundo previsões de analistas. Até lá, investir da poupança deve ser evitado.
Vamos a prática:
Quando a Selic vale até 8,5%, a poupança rende o equivalente a 70% dessa taxa básica de juros. Por exemplo, se a Selic está em 8,5% ao ano, a caderneta rende 5,95%. Até esse patamar de juros, sempre que a Selic sobe, o rendimento da poupança acompanha, como acontece com as outras aplicações. Mas a partir do momento em que a Selic ultrapassa os 8,5%, a poupança passa a render 0,5% fixo ao mês, mais a variação da TR (Taxa Referencial), que é baixa. Na prática, a poupança parou de acompanhar a Selic. Ou seja, deixou de aproveitar toda a alta que os juros tiveram desde dezembro no ano passado.
COMPARANDO AS APLICAÇÕES:
Com Selic a 8,5%:
Poupança: R$ 59,50
Fundos DI: R$ 65,65
Tesouro Selic: 70,13
LCI (a 100% do CDI): R$ 85,00
Com Selic a 9,25%:
Poupança: R$ 63,10 (TR de 0,136%)
Fundos DI: R$ 84,12
Tesouro Selic: R$ 88,69
LCI (a 100% do CDI): R$ 92,50
Com Selic a 11,75%:
Poupança: R$ 63,20 (TR de 0,150%)
Fundos DI: R$ 92,32
Tesouro Selic: R$ 96,94
LCI a 100% do CDI: R$ 117,50
Se Selic for a 12,75%:
Poupança: R$ 62,80 (TR de 0,109%)
Fundos DI: R$ 100,54
Tesouro Selic: R$ 105,19
LCI (a 100% do CDI): R$ 127,5